Make your own free website on Tripod.com

    股票基本常識

101 何 謂 開 盤 價 ?
答 : 當 日 各 種 股 票 第 一 筆 成 交 價 格 。
102 何 謂 收 盤 價 ?
答 : 當 日 各 種 股 票 最 後 一 筆 成 交 價 格 。
103 投 資 人 如 何 確 定 自 己 未 被 他 人 冒 名 開 戶 ?
答 : 可 由 本 人 親 持 身 分 證 明 文 件 正 本 向 台 灣 證 券 交 易 所 稽 核 室 查 詢 。
104 行 情 揭 示 價 格 所 包 含 之 內 容 為 何 ?
答 : 包 括 當 時 成 交 價 格 與 買 進 價 格 及 賣 出 價 格 。
105 投 資 人 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 時 , 可 否 要 求 證 券 經 紀 商 減 少 手 續費 ?
答 : 不 可 以 , 證 券 經 紀 商 不 得 任 意 增 減 手 續 費 。
106 經 由 證 券 集 中 交 易 市 場 取 得 之 股 票 及 受 益 憑 證 , 其 取 得 日 期 如 何 認定 ?
答 : 以 買 進 報 告 書 所 載 之 成 交 日 期 為 準 。
107 投 資 股 票 及 受 益 憑 證 具 備 之 觀 念 ?
答 : 投 資 人 要 有 承 擔 風 險 及 自 負 盈 虧 的 觀 念 , 通 常 獲 利 越 高 , 可 能 風 險 就 越 大 。
108 台 灣 證 券 交 易 所 所 設 之 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 交 易 時 間 為 何 ?
答 : 星 期 一 至 五 , 每 日 上 午 九 時 至 十 二 時 , 星 期 六 為 上 午 九 時 至 十 一 時 。
109 申 報 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 之 競 價 方 式 為 何 ?
答 : 分 為 集 合 競 價 及 連 續 競 價 兩 種 , 開 盤 及 收 盤 時 得 採 集 合 競 價 。
110 私 人 間 可 否 不 透 過 證 券 經 紀 商 直 接 讓 受 上 市 公 司 股 票 ?
答 : 不 可 以 。 除 非 私 人 間 讓 受 之 上 市 股 票 不 超 過 一 個 成 交 單 位 , 且 與 前 次 讓 受 行 為 相 隔 至 少 三 個 月 , 否 則 要 受 處 罰 。
[101][111][121][131][141]
111 股 票 及 受 益 憑 證 在 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 買 賣 採 何 種 方 式 ?
答 : 採 電 腦 自 動 交 易 方 式 , 但 交 易 所 認 有 必 要 時 , 得 報 經 主 管 機 關 核 准 採 用 其 他 方 法 交 易 。
112 投 資 人 可 否 要 求 證 券 經 紀 商 接 受 分 期 付 款 方 式 之 委 託 買 賣 ?
答 : 不 可 以 。 證 券 經 紀 商 不 可 以 接 受 委 託 人 分 期 付 款 方 式 之 委 託 買 賣 。
113 投 資 人 可 否 委 託 證 券 自 營 商 在 證 券 交 易 所 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 買 賣 ?
答 : 不 可 以 。 證 券 自 營 商 不 得 直 接 或 間 接 接 受 投 資 人 之 委 託 在 交 易 所 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 買 賣 證 券 。
114 欲 變 更 股 票 及 受 益 憑 證 買 賣 委 託 時 , 可 否 直 接 將 已 輸 入 之 委 託 書 取 回 , 並 於 原 委 託 書 上 更 改 委 託 內 容 ?
答 : 不 可 以 。 惟 除 減 少 申 報 數 量 外 , 應 先 將 原 委 託 書 辦 理 取 消 , 並 重 新 填 具 委 託 書 。
115 投 資 人 如 於 當 月 份 無 成 交 紀 錄 , 是 否 仍 可 請 求 證 券 經 紀 商 寄 發 對 帳 單 ?
答 : 投 資 人 當 月 雖 無 成 交 紀 錄 , 仍 得 以 書 面 請 求 證 券 經 紀 商 寄 發 對 帳 單 。
116 颱 風 侵 襲 時 , 台 灣 證 券 交 易 所 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 是 否 停 止 交 易 ?
答 :
  1. 天 然 災 害 侵 襲 時 , 交 易 所 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 是 否 休 市 , 應 以 台 北 市 市 長 宣 布 當 日 台 北 市 公 教 機 關 是 否 停 止 上 班 為 準 據 。
  2. 交 易 所 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 休 市 時 , 則 全 體 證 券 商 當 日 停 止 營 業 , 且 當 日 應 屆 交 割 事 務 順 延 辦 理 。
  3. 交 易 所 有 價 證 券 集 中 交 易 市 場 不 休 市 時 :
證 券 商 正 常 營 業 , 且 當 日 應 屆 交 割 事 務 正 常 辦 理 。
若 台 北 市 以 外 證 券 商 所 在 區 域 因 遭 受 天 然 災 害 侵 襲 致 當 地 政 府 首 長 宣 布 當 日 公 教 機 關 停 止 上 班 時 , 當 地 所 有 證 券 商 應 全 部 停 止 營 業 ; 其 應 行 交 割 之 款 券 均 順 延 辦 理 。
117 何 謂 手 續 費 ?
答 : 證 券 經 紀 商 受 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 成 交 後 向 委 託 人 收 取 之 費 用 , 稱 為 手 續 費 , 目 前 之 手 續 費 率 為 成 交 金 額 的 千 分 之 一 點 四 二 五 。 但 可 轉 換 公 司 債 之 手 續 費 率 為 千 分 之 一 點 二 五 。
118 何 謂 證 券 交 易 稅 ?
答 : 依 證 券 交 易 稅 條 例 規 定 , 證 券 交 易 稅 係 向 出 賣 有 價 證 券 人 按 每 次 交 易 成 交 價 格 , 如 為 一 般 公 司 發 行 之 股 票 及 表 明 股 票 權 利 之 證 書 或 憑 證 部 分 , 課 徵 千 分 之 三 , 如 為 一 般 公 司 債 及 其 他 經 政 府 核 准 有 價 證 券 部 分 , 課 徵 千 分 之 一 。
119 自 然 人 開 戶 需 要 準 備 什 麼 資 料 ?
答 : 自 然 人 辦 理 開 戶 時 , 應 親 持 國 民 身 分 證 正 本 , 並 隨 附 影 本 二 份 , 與 經 許 可 登 記 之 證 券 經 紀 商 簽 訂 受 託 買 賣 契 約 。
120 法 人 開 戶 需 準 備 什 麼 資 料 ?
答 : 法 人 辦 理 開 戶 時 須 檢 附 法 人 機 構 登 記 之 證 明 文 件 影 本 , 稅 捐 機 構 發 給 之 設 立 扣 繳 單 位 編 配 統 一 編 號 通 知 單 影 本 , 合 法 之 授 權 書 及 被 授 權 人 身 分 證 影 本 。
[101][111][121][131][141]
121 如 何 委 託 代 理 人 代 辦 開 戶 手 續 ?
答 : 委 託 人 不 能 親 自 辦 理 開 戶 而 委 由 代 理 人 向 證 券 經 紀 商 簽 訂 委 託 買 賣 契 約 時 , 由 代 理 人 親 持 本 人 與 委 託 人 之 國 民 身 份 證 正 本 , 連 同 影 本 二 份 及 委 託 書 代 為 辦 理 開 戶 手 績 。
122 未 成 年 人 可 否 在 證 券 經 紀 商 開 戶 委 託 買 賣 證 券 ?
答 : 可 以 。 但 應 由 法 定 代 理 人 親 持 其 本 人 及 委 託 人 之 國 民 身 分 證 正 本 , 並 在 委 託 契 約 上 簽 章 , 註 明 其 親 屬 關 係 。 另 對 委 託 買 賣 證 券 之 業 務 憑 證 均 須 由 法 定 代 理 人 簽 章 。
123 如 何 註 銷 帳 戶 ?
答 : 投 資 人 已 開 立 之 帳 戶 辦 理 註 銷 時 , 須 在 當 初 辦 理 開 戶 之 證 券 經 紀 商 填 寫 註 銷 帳 戶 申 請 書 , 並 攜 帶 本 人 國 民 身 分 證 等 有 關 文 件 辦 理 。
124 開 戶 後 可 否 立 即 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 ?
答 : 投 資 人 於 完 成 開 戶 委 託 手 續 , 並 經 證 券 經 紀 商 將 開 戶 資 料 及 帳 號 鍵 入 證 券 交 易 所 電 腦 檔 案 後 , 方 得 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 。
125 投 資 人 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 之 方 式 有 幾 種 ?
答 : 投 資 人 可 以 當 面 委 託 或 以 電 話 、 IC卡 、 電 報 、 及 書 信 等 五 種 方 式 委 託 訂 立 契 約 之 證 券 經 紀 商 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 。
126 投 資 人 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 時 , 應 填 寫 何 種 委 託 書 ?
答 : 委 託 買 進 股 票 及 受 益 憑 證 時 應 填 寫 紅 色 買 進 委 託 書 ; 委 託 賣 出 時 則 應 填 寫 藍 色 賣 出 委 託 書 , 對 融 資 融 券 買 賣 者 應 使 用 加 註 融 資 融 券 字 樣 之 委 託 書 。
127 投 資 人 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 後 可 否 撤 銷 或 變 更 委 託 事 項 ?
答 : 委 託 買 賣 股 票 後 , 若 其 委 託 事 項 尚 未 成 交 者 , 得 通 知 受 託 證 券 經 紀 商 辦 理 撤 銷 或 變 更 委 託 。
128 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 申 報 價 格 揭 示 之 原 則 為 何 ?
答 : 買 賣 申 報 價 格 之 揭 示 以 前 一 日 收 盤 價 格 或 當 市 最 近 一 次 成 交 價 格 或 當 時 揭 示 價 格 為 基 準 延 續 二 個 升 降 單 位 為 原 則 。
129 何 謂 鉅 額 交 易 ?
答 : 凡 一 次 買 賣 同 一 上 市 股 票 數 量 在 相 當 於 每 股 面 額 十 元 , 總 數 五 佰 交 易 單 位 ( 即 五 十 萬 股 ) 以 上 者 為 鉅 額 交 易 。
130 投 資 人 可 否 全 權 委 託 證 券 經 紀 商 代 為 決 定 有 價 證 券 買 賣 之 種 類 、 價 格 、 數 量 及 買 進 或 賣 出 ?
答 : 證 券 經 紀 商 不 得 代 客 戶 決 定 證 券 買 賣 之 種 類 、 價 格 、 數 量 及 買 進 或 賣 出 。
[101][111][121][131][141]
131 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 申 報 有 效 時 間 為 何 ?
答 : 委 託 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 之 申 報 限 當 日 有 效 , 其 買 賣 申 報 之 輸 入 得 自 當 日 市 場 交 易 開 始 時 間 ( 九 時 ) 前 三 十 分 鐘 內 輸 入 , 惟 買 賣 全 額 交 割 股 票 者 九 時 後 始 可 輸 入 。
132 申 報 買 賣 有 價 證 券 之 價 格 應 以 何 種 單 位 為 準 ?
答 : 股 票 以 一 股 為 準 , 公 債 及 公 司 債 以 面 額 十 萬 元 為 準 , 受 益 憑 證 以 每 受 益 權 單 位 為 準 。
133 何 謂 零 股 交 易 ?
答 : 買 賣 股 票 數 量 不 足 一 交 易 單 位 者 為 零 股 交 易 。 零 股 交 易 由 證 券 經 紀 商 受 託 買 賣 , 於 星 期 一 至 星 期 五 每 日 下 午 二 時 起 至 三 時 卅 分 申 報 , 以 申 報 當 日 各 該 股 票 收 盤 價 格 扣 減 百 分 之 一 為 買 賣 價 格 。
134 何 謂 電 腦 自 動 交 易 ?
答 : 電 腦 自 動 交 易 , 係 由 參 加 買 賣 證 券 商 於 其 裝 設 之 電 腦 終 端 機 輸 入 委 託 人 之 委 託 事 項 , 經 證 券 交 易 所 電 腦 主 機 接 受 後 , 列 印 買 賣 回 報單 。 撮 合 成 交 時 , 依 買 賣 申 報 「 價 格 優 先 」 、 「 時 間 優 先 」 原 則 依 序 成 交 , 一 經 成 交 , 即 經 參 加 買 賣 證 券 商 之 列 表 機 列 印 成 交 回 報 單 。
135 台 灣 證 券 交 易 所 是 什 麼 性 質 的 機 構 ?
答 : 台 灣 證 券 交 易 所 是 協 助 工 商 企 業 在 證 券 市 場 發 行 證 券 籌 集 資 金 , 並 使 投 資 大 眾 將 儲 蓄 的 資 金 投 資 證 券 , 分 享 企 業 利 潤 的 服 務 性 之 民 營 機 構 。
136 有 價 證 券 交 易 之 交 易 單 位 為 何 ?
答 : 買 賣 有 價 證 券 時 , 每 次 申 報 數 量 規 定 不 得 少 於 一 個 交 易 單 位 或 其 倍 數 , 股 票 以 每 股 面 額 十 元 並 以 一 千 股 為 一 交 易 單 位 , 公 債 及 公 司 債 則 以 面 額 十 萬 元 為 一 交 易 單 位 , 受 益 憑 證 其 每 一 受 益 權 為 十 元 者 , 亦 以 一 千 受 益 權 為 一 交 易 單 位 。 轉 換 公 司 債 以 面 額 十 萬 元 為 一 交 易 單 位 。
137 申 報 買 賣 有 價 證 券 價 格 之 升 降 單 位 及 升 降 漲 跌 幅 度 為 何 ?
答 : 股 票 每 股 或 受 益 憑 證 每 一 受 益 權 單 位 市 價 未 滿 五 元 為 一 分 ; 五 元 以 上 未 滿 十 五 元 者 為 五 分 ; 十 五 元 以 上 未 滿 五 十 元 者 為 一 角 ; 五 十 元 以 上 未 滿 一 百 五 十 元 者 為 五 角 ; 一 百 五 十 元 以 上 未 滿 一 千 元 者 一 元 , 一 千 元 以 上 者 為 五 元 。 至 於 公 債 及 公 司 債 申 報 買 賣 之 價 格 其 升 降 單 位 則 一 律 為 五 分 。 股 票 轉 換 公 司 債 及 受 益 憑 證 當 日 市 價 升 降 幅 度 以 漲 至 或 跌 至 前 一 日 收 盤 價 格 百 分 之 七 為 限 , 債 券 則 以 百 分 之 五 為 限 。 如 前 一 日 無 收 盤 價 格 , 但 有 連 續 二 日 漲 至 或 跌 至 限 度 之 揭 示 價 格 時 , 得 以 之 作 為 升 降 幅 度 之 基 準 。
138 撮 合 成 交 時 , 買 賣 股 票 及 受 益 憑 證 申 報 之 優 先 順 序 為 何 ?
答 :
  1. 開 市 前 輸 入 之 申 報 , 依 電 腦 隨 機 排 列 方 式 決 定 其 優 先 順 序 。
  2. 市 價 申 報 優 先 於 限 價 申 報 , 但 漲 停 買 進 或 跌 停 賣 出 之 限 價 申 報 與 市 價 買 進 或 市 價 賣 出 申 報 依 輸 入 時 序 決 定 其 優 先 順 序 。
  3. 限 價 之 較 高 買 進 申 報 優 先 於 較 低 買 進 申 報 , 較 低 賣 出 申 報 優 先 於 較 高 賣 出 申 報 。
  4. 同 價 位 之 限 價 申 報 與 同 為 市 價 申 報 或 漲 停 買 進 , 跌 停 賣 出 之 限 價 申 報 與 市 價 買 進 或 賣 出 申 報 , 依 輸 入 時 決 定 優 先 順 序 。
139 何 種 人 不 得 辦 理 開 戶 ?
答 :
  1. 未 成 年 人 未 經 法 定 代 理 人 之 代 理 或 允 許 者 。
  2. 證 券 主 管 機 關 及 證 券 交 易 所 職 員 、 雇 員 。
  3. 政 府 機 關 、 金 融 機 構 及 公 營 事 業 之 出 納 人 員 。
  4. 受 破 產 之 宣 告 未 經 復 權 者 。
  5. 受 禁 治 產 之 宣 告 未 經 法 定 代 理 人 之 代 理 者 。
  6. 法 人 委 託 開 戶 未 能 提 出 該 法 人 授 權 開 戶 之 證 明 者 。
  7. 證 券 經 紀 商 之 股 東 或 受 僱 人 、 法 人 股 東 之 董 事 監 察 人 及 經 理 人 可 辦 理 開 戶 , 惟 限 在 所 屬 證 券 商 開 戶 委 託 買 賣 。
  8. 證 券 自 營 商 未 經 主 管 機 關 許 可 者 。
  9. 證 券 經 紀 商 未 經 主 管 機 關 許 可 或 交 易 所 同 意 者 。
  10. 曾 因 證 券 交 易 違 背 契 約 , 經 交 易 所 通 函 各 證 券 經 紀 商 有 案 未 滿 三 年 , 或 雖 滿 三 年 但 結 案 者 。 未
  11. 曾 經 違 反 證 券 交 易 法 規 定 , 經 司 法 機 關 有 罪 之 刑 事 判 決 確 定 , 或 經 主 管 機 關 通 知 停 止 買 賣 證 券 有 案 , 其 期 限 未 滿 五 年 者 。
140 華 僑 及 外 國 人 可 否 開 戶 委 託 買 賣 股 票 ?
答 : 可 以 。 但 須 持 經 濟 部 投 資 審 議 委 員 會 或 科 學 工 業 園 區 管 理 局 專 案 核 准 之 相 關 文 件 , 並 由 證 券 經 紀 商 專 函 送 經 交 易 所 同 意 開 戶 後 一 律 只 准 委 託 賣 出 , 不 得 委 託 買 入 。
[101][111][121][131][141]
141 政 府 機 關 、 金 融 機 構 及 公 營 事 業 單 位 之 職 員 是 否 可 以 開 戶 委 託 買 賣 股 票 ?
答 : 除 出 納 人 員 外 , 其 他 人 員 均 可 開 戶 。
142 證 券 公 司 之 股 東 或 職 員 是 否 可 以 於 本 受 託 證 券 經 紀 商 開 戶 委 託 買 賣 有 價 證 券 ?
答 : 可 以 。
143 同 一 投 資 人 可 否 在 同 一 家 證 券 經 紀 商 開 立 二 個 帳 戶 ?
答 : 同 一 人 在 同 一 家 證 券 經 紀 商 僅 能 開 立 一 個 帳 戶 。
144 檢 舉 證 券 公 司 或 其 受 僱 人 涉 嫌 違 反 證 券 相 關 法 規 時 , 可 否 用 化 名 或 匿 名 ?
答 : 檢 舉 人 向 台 灣 證 券 交 易 所 提 出 檢 舉 時 , 應 用 真 實 姓 名 及 地 址 , 凡 採 化 名 或 匿 名 者 , 概 不 受 理 。
145 除 息 、 除 權 時 , 股 票 之 參 考 價 格 如 何 計 算 ?
答 : 除 息 時 , 股 票 之 參 考 價 格 係 以 除 息 日 前 一 天 之 收 盤 價 減 除 現 金 股 利 而 得 , 除 權 時 , 股 票 之 參 考 價 格 係 以 除 權 前 一 天 之 收 盤 價 減 除 權 利 價 值 而 得 。
146 何 謂 除 息 日 、 除 權 日 ?
答 : 除 息 日 簡 單 的 來 說 , 以 上 市 公 司 為 發 放 現 金 股 利 而 停 止 過 戶 的 第 一 天 , 往 前 推 算 二 個 營 業 日 , 就 是 除 息 日 , 在 除 息 日 以 及 該 日 以 後 所 買 進 之 證 券 , 即 不 再 具 有 領 取 現 金 股 利 之 權 利 。 至 於 除 權 日 , 其 計 算 方 式 亦 和 除 息 日 相 同 , 以 上 市 公 司 為 了 增 資 配 發 股 票 股 利 而 停 止 過 戶 的 第 一 天 , 往 前 推 算 二 個 營 業 日 , 就 是 除 權 日 , 同 樣 的 , 在 除 權 日 以 及 該 日 以 後 所 進 之 證 券 , 即 不 得 享 有 該 次 增 資 配 股 之 權 利 。

貳、股票交割實務Q&A

201 投 資 人 買 賣 普 通 股 票 或 受 益 憑 證 , 應 於 何 時 辦 理 交 割 ?
202 投 資 人 以 信 用 交 易 融 資 及 融 券 方 式 買 賣 之 股 票 , 應 於 何 時 辦 理 交 割 ?
203 投 資 人 買 賣 全 額 交 割 的 股 票 , 應 於 何 時 辦 理 交 割 ?
204 投 資 人 買 股 票 或 受 益 憑 證 後 , 與 證 券 商 交 割 時 應 以 何 種 方 式 繳 付 價 款 ?
205 投 資 人 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 , 需 要 負 擔 何 種 費 用 ?
206 買 進 報 告 書 第 一 聯 作 用 為 何 ?
207 買 進 報 告 書 第 二 聯 有 何 用 處 ?
208 買 進 報 告 書 第 四 聯 作 用 為 何 ?
209 買 進 報 告 書 第 六 聯 作 用 為 何 ?
210 投 資 人 委 託 證 券 商 買 進 股 票 或 受 益 憑 證 , 領 到 的 股 票 或 受 益 憑 證 標 的 與 買 進 報 告 書 上 所 載 種 類 不 符 時 , 該 怎 麼 辦 ?
211 何 謂 「 證 券 交 付 清 單 」 ? 其 作 用 為 何 ?
212 證 券 商 對 投 資 人 所 提 交 送 存 的 股 票 或 受 益 憑 證 在 何 種 狀 況 下 得 拒 絕 接 受 ?
213 投 資 人 領 回 股 票 或 受 益 憑 證 後 , 因 不 慎 遺 失 或 被 盜 時 , 應 如 何 處 理 ?
214 投 資 人 在 除 權 除 息 交 易 日 之 前 買 進 股 票 , 因 疏 忽 未 辦 理 過 戶 , 投 資 人 是 否 可 主 張 該 股 票 所 配 之 權 息 ?
215 投 資 人 於 辦 理 股 票 或 受 益 憑 證 送 存 時 , 或 到 上 市 公 司 辦 理 過 戶 時 , 才 發 現 該 股 票 為 掛 失 股 票 , 應 如 何 處 理 ?
216 投 資 人 前 一 日 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 之 價 款 與 當 日 買 賣 之 價 款 , 交 割 時 買 賣 價 金 是 否 可 以 相 抵 ?
217 投 資 人 持 有 同 一 上 市 公 司 零 股 股 票 , 其 合 計 之 股 數 正 好 為 一 千 股 或 超 過 一 千 股 , 例 某 一 上 市 股 票 三 張 計 一 三 五 ○ 股 , 應 如 何 賣 出 ?
218 投 資 人 所 持 之 股 票 如 缺 過 戶 申 請 書 , 應 如 何 辦 理 過 戶 ?
219 投 資 人 遺 失 股 票 除 向 上 市 公 司 辦 理 掛 失 股 票 手 續 後 , 還 須 辦 理 甚 麼 手 續 ?
220 投 資 人 遺 失 股 票 經 向 上 市 公 司 辦 理 掛 失 及 公 示 催 告 手 續 後 又 找 到 該 股 票 , 應 如 何 處 理 ?
221 投 資 人 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 , 可 否 委 託 他 人 代 辦 交 割 ?
222 電 話 委 託 買 賣 有 價 證 券 應 於 何 時 補 簽 章 ?
223 證 券 公 司 可 否 代 客 墊 付 款 券 ?
201 投 資 人 買 賣 普 通 股 票 或 受 益 憑 證 , 應 於 何 時 辦 理 交 割 ?
答 : 投 資 人 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 應 於 委 託 買 進 賣 出 成 交 日 後 的 第 一 營 業 日 上 午 十 二 時 前 ( 星 期 六 為 上 午 十 一 時 前 ) , 與 受 託 證 券 商 辦 理 交 割 。
202 投 資 人 以 信 用 交 易 融 資 及 融 券 方 式 買 賣 之 股 票 , 應 於 何 時 辦 理 交 割 ?
答 : 投 資 人 以 信 用 交 易 融 資 或 融 券 方 式 買 賣 的 股 票 , 應 於 成 交 日 後 第 一 營 業 日 上 午 十 二 時 , 至 受 託 證 券 商 處 繳 交 自 備 價 款 或 保 證 金 。
203 投 資 人 買 賣 全 額 交 割 的 股 票 , 應 於 何 時 辦 理 交 割 ?
答 : 投 資 人 買 賣 全 額 交 割 之 股 票 , 應 於 委 託 買 賣 前 , 預 先 繳 交 股 票 或 價 款 。
204 投 資 人 買 股 票 或 受 益 憑 證 後 , 與 證 券 商 交 割 時 應 以 何 種 方 式 繳 付 價 款 ?
答 : 應 於 證 券 商 指 定 之 金 融 機 構 開 立 款 項 劃 撥 帳 戶 , 辦 理 收 付 價 款 。
205 投 資 人 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 , 需 要 負 擔 何 種 費 用 ?
答 : 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 須 支 付 給 受 託 證 券 商 該 股 票 成 交 金 額 千 分 之 一 • 四 二 五 的 手 續 費 , 但 賣 出 股 票 時 除 了 上 述 的 手 續 費 外 , 還 需 繳 交 成 交 金 額 千 分 之三 的 證 券 交 易 稅 , 受 益 憑 證 則 為 成 交 金 額 之 千 分 之 一 。
206 買 進 報 告 書 第 一 聯 作 用 為 何 ?
答 : 買 進 報 告 書 第 一 聯 , 是 投 資 人 委 託 證 券 商 買 進 股 票 交 割 後 的 收 執 聯 , 作 為 過 戶 之 用 。
207 買 進 報 告 書 第 二 聯 有 何 用 處 ?
答 : 買 進 報 告 書 第 二 聯 , 是 投 資 人 委 託 證 券 商 買 進 股 票 於 交 付 價 款 時 , 由 證 券 商 開 給 投 資 人 的 代 用 臨 時 收 據 。 投 資 人 可 用 該 聯 換 領 買 入 的 股 票 或 受 益 憑證 ; 如 在 未 領 取 股 票 或 受 益 憑 證 前 就 憑 以 賣 出 , 投 資 人 也 可 以 它 暫 代 交 割 。
208 買 進 報 告 書 第 四 聯 作 用 為 何 ?
答 : 買 進 報 告 書 第 四 聯 , 是 投 資 人 委 託 證 券 商 以 融 券 賣 出 股 票 於 辦 理 交 割時 , 由 證 券 商 開 給 投 資 人 的 代 用 收 據 。 日 後 投 資 人 委 託 證 券 商 融 券 買 進 時 , 憑 該 收 據 領 取 價 款 。
209 買 進 報 告 書 第 六 聯 作 用 為 何 ?
答 : 買 進 報 告 書 第 六 聯 , 是 投 資 人 託 委 證 券 商 以 融 資 買 進 股 票 於 辦 理 交 割時 , 由 證 券 商 開 給 投 資 人 的 代 用 收 據 。 日 後 投 資 人 委 託 證 券 商 融 資 賣 出 時 , 憑 該 收 據 領 取 價 款 。
210 210 投 資 人 委 託 證 券 商 買 進 股 票 或 受 益 憑 證 , 領 到 的 股 票 或 受 益 憑 證 標 的 與 買 進 報 告 書 上 所 載 種 類 不 符 時 , 該 怎 麼 辦 ?
答 : 應 該 拒 絕 接 受 , 因 為 領 到 的 股 票 與 買 進 報 告 書 上 所 載 種 類 不 符 , 其 權 利 已 遭 受 損 害 , 將 來 無 法 過 戶 。
[201] [211]
211 何 謂 「 證 券 交 付 清 單 」 ? 其 作 用 為 何 ?
答 : 「 證 券 交 付 清 單 」 係 由 證 券 商 製 作 的 單 據 , 上 面 記 載 證 券 商 收 受 或 交 付 投 資 人 股 票 或 受 益 憑 證 的 字 軌 號 碼 , 投 資 人 在 領 取 股 票 或 受 益 憑 證 時 應 確 認 所 取 得 股 票 或 受 益 憑 證 之 字 軌 號 碼 與 「 證 券 交 付 清 單 」 上 所 載 之 股 票 字 軌 號 碼 是 否 相 符 。 在 股 票 或 受 益 憑 證 發 生 疑 義 時 , 投 資 人 可 依 據 「 證 券 交 付 清 單 」 查 證 。
212 證 券 商 對 投 資 人 所 提 交 送 存 的 股 票 或 受 益 憑 證 在 何 種 狀 況 下 得 拒 絕 接 受 ?
答 : 證 券 商 對 投 資 人 提 交 送 存 的 證 券 , 認 為 其 權 利 有 瑕 疵 或 法 律 上 爭 議 或 發 生 其 它 疑 義 時 得 拒 絕 之 。
213 投 資 人 領 回 股 票 或 受 益 憑 證 後 , 因 不 慎 遺 失 或 被 盜 時 , 應 如 何 處 理 ?
答 : 投 資 人 應 立 即 向 原 委 託 買 進 證 券 商 取 得 遺 失 股 票 或 受 益 憑 證 的 字 軌 號 碼 連 同 買 進 報 告 書 等 , 向 警 察 機 關 報 案 , 並 以 報 案 證 明 向 上 市 公 司 或 股 務 代 理 機 構 辦 理 該 股 票 之 掛 失 手 續 。
214 投 資 人 在 除 權 除 息 交 易 日 之 前 買 進 股 票 , 因 疏 忽 未 辦 理 過 戶 , 投 資 人 是 否 可 主 張 該 股 票 所 配 之 權 息 ?
答 : 除 權 除 息 日 前 買 進 股 票 的 投 資 人 , 雖 然 沒 有 在 停 止 過 戶 日 前 辦 理 過 戶 , 但 對 所 分 配 給 出 讓 人 之 權 息 仍 可 主 張 權 利 , 可 直 接 洽 出 讓 人 移 轉 所 配 權 息 ; 若 出 讓 人 拒 絕 , 受 讓 人 可 依 法 律 循 求 解 決 。 受 益 憑 證 在 分 派 紅 利 時 得 比 照 上 述 股 票 處 理 方 式 處 理 。
215 投 資 人 於 辦 理 股 票 或 受 益 憑 證 送 存 時 , 或 到 上 市 公 司 辦 理 過 戶 時 , 才 發 現 該 股 票 為 掛 失 股 票 , 應 如 何 處 理 ?
答 : 投 資 人 應 立 即 洽 原 委 託 買 進 證 券 經 紀 商 換 取 無 瑕 疵 股 票 或 受 益 憑 證 以 辦 理 送 存。
216 是 投 資 人 前 一 日 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 之 價 款 與 當 日 買 賣 之 價 款 , 交 割 時 買 賣 價 金 否 可 以 相 抵 ?
答 : 不 可 以 。 由 於 證 券 交 易 以 同 一 營 業 日 成 交 者 為 一 結 算 期 , 所 以 當 日 的 帳 不 能 與 次 日 的 帳 相 混 計 算 。
217 投 資 人 持 有 同 一 上 市 公 司 零 股 股 票 , 其 合 計 之 股 數 正 好 為 一 千 股 或 超 過 一 千 股 , 例 某 一 上 市 股 票 三 張 計 一 三 五 ○ 股 , 應 如 何 賣 出 ?
答 : 投 資 人 可 將 該 股 票 送 存 集 中 保 管 , 超 過 一 千 股 之 部 份 , 可 以 整 股 的 方 式 委 託 證 券 經 紀 商 賣 出 , 至 於 零 股 的 部 分 , 亦 可 委 託 證 券 經 紀 商 依 上 市 股 票 零 股 交 易 辦 法 賣 出 。
218 投 資 人 所 持 之 股 票 如 缺 過 戶 申 請 書 , 應 如 何 辦 理 過 戶 ?
答 : 缺 過 戶 申 請 書 的 股 票 , 即 無 法 申 請 過 戶 , 但 從 市 場 購 入 之 股 票 持 有 人 , 可 向 上 市 公 司 查 詢 , 找 出 過 戶 書 所 載 最 後 出 讓 人 的 賣 出 證 券 商 , 請 該 證 券 商 洽 原 出 讓 人 在 新 過 戶 申 請 書 上 蓋 原 留 印 鑑 後 , 即 可 辦 理 過 戶 。
219 投 資 人 遺 失 股 票 除 向 上 市 公 司 辦 理 掛 失 股 票 手 續 後 , 還 須 辦 理 甚 麼 手 續 ?
答 : 投 資 人 應 在 五 日 內 向 法 院 聲 請 公 示 催 告 , 並 以 聲 請 狀 副 本 及 法 院 收 文 收 據 影 本 送 上 市 公 司 。
220 投 資 人 遺 失 股 票 經 向 上 市 公 司 辦 理 掛 失 及 公 示 催 告 手 續 後 又 找 到 該 股 票 , 應 如 何 處 理 ?
答 : 投 資 人 應 先 向 法 院 聲 請 撤 銷 公 示 催 告 , 再 向 上 市 公 司 申 請 撤 銷 股 票 掛失 。
[201] [211]
221 投 資 人 買 賣 股 票 或 受 益 憑 證 , 可 否 委 託 他 人 代 辦 交 割 ?
答 : 投 資 人 得 以 書 面 委 任 書 委 託 他 人 代 辦 交 割 。
222 電 話 委 託 買 賣 有 價 證 券 應 於 何 時 補 簽 章 ?
答 : 應 由 委 託 人 于 成 交 後 交 割 時 補 簽 章 。
223 證 券 公 司 可 否 代 客 墊 付 款 券 ?
答 : 證 券 經 紀 商 不 得 以 其 自 有 資 金 或 有 價 證 券 或 向 他 人 借 入 資 金 或 有 價 證 券 , 而 為 其 委 託 人 買 賣 有 價 證 券 辦 理 交 割 。
301 申 請 股 票 上 市 之 發 行 公 司 , 其 設 立 年 限 之 規 定 為 何 ?
答 : 發 行 公 司 應 自 設 立 登 記 後 , 已 逾 五 個 完 整 會 計 年 度 , 始 可 申 請 以 第 一 類 或 第 二 類 股 票 上 市 ; 另 申 請 以 第 三 類 股 票 上 市 或 以 「 由 政 府 推 動 創 設 , 並 有 公 股 參 與 投 資 , 屬 於 國 家 經 濟 建 設 之 重 大 事 業 」 申 請 以 第 二 類 者 , 則 未 規 定 其 設 立 年 限 。
302 申 請 股 票 上 市 之 發 行 公 司 , 最 低 資 本 額 之 規 定 為 何 ?
答 : 申 請 第 一 類 上 市 股 票 之 發 行 公 司 , 其 最 近 二 個 會 計 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 均 在 新 台 幣 六 億 元 以 上 。 申 請 第 二 類 上 市 股 票 之 發 行 公 司 , 其 最 近 二 個 會 計 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 均 在 新 台 幣 三 億 元 以 上 。 申 請 第 三 類 上 市 股 票 之 發 行 公 司 , 其 實 收 資 本 額 在 新 台 幣 二 億 元 以 上 。
303 第 一 類 上 市 股 票 公 司 之 獲 利 能 力 標 準 應 如 何 計 算 ?
答 :第 一 類 上 市 股 票 公 司 其 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 最 近 三 個 會 計 年 度 均 為 正 數 , 且 最 近 三 個 會 計 年 度 均 無 累 積 虧 損 , 並 符 合 下 列 標 準 之 一 者 :
  1. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 佔 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 比 率 , 最 近 二 年 度 均 達 百 分 之 十 上 者 。
  2. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 最 近 二 年 度 均 達 新 台 幣 一 億 二 千 萬 元 以 上 , 且 均 不 低 於 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 百 分 之 六 者 。
  3. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 最 近 二 年 度 中 一 年 度 符 合 第 一 目 標 準 , 另 一 年 度 符 合 第 二 目 標 準 者 。
  4. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 佔 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 比 率 , 最 近 五 年 度 均 達 百 分 之 五以 上 者 。
304 第 二 類 上 市 股 票 公 司 之 獲 利 能 力 標 準 應 如 何 計 算 ?
答 : 第 二 類 上 市 股 票 公 司 其 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 符 合 下 列 標 準 之 一 , 且 最 近 一 會 計 年 度 決 算 無 累 積 虧 損 者 :
  1. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 佔 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 比 率 , 最 近 年 度 均 達 百 分 之 十 以 上 者 。
  2. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 佔 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 比 率 , 最 近 二 年 度 均 達 百 分 之 六 以 上 者 ; 或 最 近 二 年 度 平 均 達 百 分 之 六 以 上 , 且 最 近 一 年 度 之 獲 利 能 力 較 前 一 年 度 為 佳 者 。
  3. 營 業 利 益 及 稅 前 純 益 佔 年 度 決 算 之 實 收 資 本 額 比 率 , 最 近 五 年 度 均 達 百 分 之 三 以 上 者 。
305 申 請 股 票 上 市 之 發 行 公 司 , 其 資 本 結 構 比 率 是 否 應 符 合 一 定 標 準 ?
答 : 第 一 類 上 市 股 票 公 司 其 最 近 一 年 度 盈 餘 分 派 前 之 淨 值 佔 資 產 總 額 之 比 率 需 達 三 分 之 一 以 上 , 但 金 融 業 、 保 險 業 、 航 運 業 、 漁 撈 業 、 觀 光 旅 館 業 、 公 用 事 業 或 其 他 財 務 性 質 特 殊 之 企 業 , 經 報 請 主 管 機 關 核 准 後 , 不 適 用 之 ; 至 於 第 二 類 及 第 三 類 股 票 , 除 第 三 類 股 票 規 定 其 最 近 一 會 計 年 度 及 最 近 期 財 務 報 告 之 淨 值 不 低 於 實 收 資 本 額 三 分 之 二 者 外 , 只 要 申 請 公 司 之 財 務 結 構 健 全 , 台 灣 證 券 交 易 所 對 其 資 本 結 構 比 率 並 無 特 別 規 定 。
306 第 一 、 二 類 上 市 股 票 公 司 , 其 股 權 分 散 標 準 為 何 ?
答 : 第 一 類 上 市 股 票 公 司 , 其 股 權 分 散 標 準 為 : 記 名 股 東 人 數 在 二 千 人 以 上 , 其 中 持 有 股 份 一 千 股 至 五 萬 股 之 股 東 人 數 不 少 於 一 千 人 , 且 其 所 持 股 份 合 計 佔 發 行 股 份 總 額 百 分 之 二 十 以 上 或 滿 一 千 萬 股 者 。 第 二 類 上 市 股 票 公 司 , 其 股 權 分 散 標 準 為 : 記 名 股 東 人 數 在 一 千 人 以 上 , 其 中 持 有 一 千 股 至 五 萬 股 之 股 東 人 數 不 少 於 五 百 人 , 且 其 所 持 股 份 合 計 佔 發 行 股 份 總 額 百 分 之 二 十 以 上 或 滿 一 千 萬 股 者 。
307 發 行 公 司 是 否 需 先 將 股 權 分 散 , 並 合 於 前 一 題 所 列 舉 之 標 準 後 , 才 能 向台 灣 證 券 交 易 所 申 請 上 市 ?
答 : 不 需 要 。 發 行 公 司 可 以 先 向 台 灣 證 券 交 易 所 申 請 上 市 , 上 市 案 經 核 准 後 , 提 出 一 定 比 率 股 份 , 委 託 證 券 承 銷 商 辦 理 上 市 前 公 開 銷 售 , 台 灣 證 券 交 易 所 得 以 其 預 期 銷 售 後 之 資 料 作 為 上 市 審 查 股 權 分 散 之 依 據 。  
308 發 行 公 司 申 請 上 市 時 , 如 果 股 權 分 散 已 經 合 乎 標 準 , 是 否 仍 需 提 出 一 定 比 率 的 股 份 對 外 公 開 銷 售 ?
答 : 仍 然 需 要 提 出 一 定 比 率 之 股 份 , 委 託 證 券 承 銷 商 辦 理 上 市 前 公 開 銷 售 , 但 有 下 列 情 形 之 一 者 , 不 在 此 限 :
  1. 其 股 票 已 於 證 券 商 營 業 處 所 買 賣 。
  2. 其 於 申 請 上 市 日 前 半 年 起 , 以 至 股 票 上 市 買 賣 日 前 , 募 集 發 行 新 股 時 , 已 依 主 管 機 關 規 定 , 提 出 擬 上 市 股 份 一 定 比 率 之 股 份 , 對 外 公 開 銷 售 完 畢 。 此 外 , 台 灣 證 券 交 易 所 認 為 有 必 要 者 , 亦 得 要 求 發 行 公 司 另 行 提 出 一 定 比 率 之 股 份 , 併 同 前 項 規 定 辦 理 公 開 銷 售 。
309 申 請 第 三 類 上 市 股 票 之 發 行 公 司 , 需 要 合 乎 那 些 條 件 ?
答 : 申 請 股 票 上 市 之 發 行 公 司 , 合 於 下 列 各 款 條 件 , 才 能 以 第 三 類 股 票 掛 牌 上 市 :
  1. 經 中 央 目 的 事 業 主 管 機 關 出 具 其 係 屬 科 技 事 業 之 明 確 意 見 書 者 。
  2. 實 收 資 本 額 在 新 台 幣 二 億 元 以 上 者 。
  3. 產 品 開 發 成 功 且 具 有 市 場 性 , 經 提 出 中 央 目 的 事 業 主 管 機 關 出 具 之 明 確 意 見 書 者 。
  4. 經 證 券 承 銷 商 書 面 推 薦 , 並 包 銷 其 股 票 , 且 依 證 券 交 易 法 第 七 十 一 條 第 二 項 規 定 , 於 承 銷 契 約 中 訂 明 保 留 承 銷 股 數 之 百 分 之 五 十 由 承 銷 商 自 行 認 購 者 。
  5. 董 事 、 監 察 人 、 持 有 公 司 已 發 行 股 份 總 數 百 分 之 五 以 上 股 份 之 股 東 暨 以 專 利 權 或 專 門 技 術 出 資 之 股 東 , 將 其 持 股 總 額 依 交 易 所 規 定 之 比 率 , 委 託 指 定 機 構 集 中 保 管 , 並 承 諾 自 股 票 上 市 之 日 起 二 年 內 , 不 予 出 售 , 所 取 得 之 集 中 保 管 證 券 憑 證 不 予 轉 讓 或 質 押 , 且 二 年 期 限 屆 滿 後 , 集 中 保 管 之 股 票 允 按 台 灣 證 券 交 易 所 規 定 比 率 分 批 領 回 者 。
  6. 最 近 一 會 計 年 度 及 最 近 期 財 務 報 告 之 淨 值 不 低 於 實 收 資 本 額 三 分 之 二 者 。
310 股 票 尚 未 公 開 發 行 的 公 司 , 可 否 申 請 上 市 ?
答 : 不 能 。 依 據 證 券 交 易 法 第 四 十 二 條 第 一 項 及 第 一 百 三 十 九 條 第 一 項 規 定 , 只 有 已 經 辦 理 公 開 發 行 股 票 的 公 司 才 能 申 請 上 市 。
[301][311][321]
311 發 行 公 司 可 否 僅 就 其 所 發 行 之 普 通 股 或 特 別 股 向 台 灣 證 券交 易 所 申 請 上 市 ?
答 : 可 以 , 發 行 公 司 得 僅 就 其 所 發 行 之 普 通 股 或 各 種 特 別 股 單 獨 向 台 灣 證 券 交 易 所 申 請 上 市 。
312 發 行 公 司 合 於 第 一 、 二 、 三 類 上 市 股 票 規 定 條 件 後 , 應 再 注 意 那 些 事 項 , 才 適 宜 申 請 上 市 ?
答 : 申 請 上 市 之 發 行 公 司 , 應 當 請 證 券 承 銷 商 及 簽 證 會 計 師 或 其 他 專 家 確 實 評 估 公 司 不 具 有 台 灣 證 券 交 易 所 上 市 審 查 準 則 第 九 條 規 定 所 列 各 款 不 適 合 上 市 之 情 事 後 , 再 申 請 上 市 。
313 那 些 證 券 公 司 可 以 申 請 其 股 票 上 市 ?
答 : 證 券 公 司 申 請 其 股 票 上 市 者 , 以 兼 營 之 金 融 機 構 或 同 時 經 營 證 券 承 銷 、 自 行 買 賣 及 行 紀 或 居 間 等 三 種 業 務 屆 滿 五 個 完 整 會 計 年 度 且 同 意 依 照 台 灣 證 券 交 易 所 上 市 審 查 準 則 第 五 條 第 一 項 第 五 款 規 定 辦 理 股 票 集 中 保 管 , 並 取 得 目 的 事 業 主 管 機 關 之 同 意 函 , 台 灣 證 券 交 易 所 始 予 受 理 其 申 請 。
314 在 何 種 情 況 下 , 發 行 公 司 之 董 事 、 監 察 人 及 大 股 東 需 將 股 票 提 交 集 中 保 管 後 , 其 股 票 方 能 上 市 ?
答 : 符 合 下 列 情 況 之 發 行 公 司 其 董 事 、 監 察 人 及 大 股 東 之 股 票 應 集 中 保 管 :
  1. 申 請 第 三 類 上 市 股 票 之 公 司 。
  2. 申 請 上 市 之 證 券 公 司 。
  3. 其 他 經 台 灣 證 券 交 易 所 認 為 有 必 要 之 申 請 股 票 上 市 公 司 。

前 項 第 三 款 「 認 為 有 必 要 」 股 票 集 中 保 管 之 認 定 標 準 有 :

  1. 公 司 實 收 資 本 額 在 新 台 幣 五 億 元 以 下 者 。
  2. 公 司 成 立 並 開 始 營 業 時 間 未 滿 五 年 者 。
  3. 近 三 年 來 公 司 獲 利 能 力 缺 乏 穩 定 性 者 。
  4. 上 一 會 計 年 度 及 申 請 上 市 年 度 已 辦 理 中 之 現 金 增 資 發 行 新 股 總 額 , 超 過 前 述 期 間 第 一 次 現 金 增 資 前 , 公 司 實 收 資 本 額 之 百 分 之 五 十 或 逾 新 台 幣 五 億 元者 。
  5. 公 司 董 事 、 監 察 人 及 持 股 超 過 其 股 份 總 額 百 分 之 十 之 股 東 , 於 申 請 上 市 年 度 及 其 前 一 年 度 內 , 股 權 轉 讓 合 計 逾 該 公 司 申 請 股 票 上 市 時 之 發 行 總 股 數 百 分 之 五 或 達 五 百 萬 股 者 。
  6. 外 國 人 及 華 僑 持 股 超 過 公 司 股 份 總 額 百 分 之 四 十 , 或 有 事 實 足 認 該 公 司 為 外 國 人 或 華 僑 控 制 者 。
  7. 吸 收 合 併 他 公 司 尚 未 屆 滿 一 完 整 會 計 年 度 者 。
  8. 其 他 有 必 要 辦 理 股 票 集 中 保 管 之 情 事 者 。
315 發 行 公 司 依 規 定 需 由 董 事 、 監 察 人 及 大 股 東 將 股 票 委 託 指 定 機 構 保 管 後 方 得 上 市 者 , 其 集 中 保 管 之 比 率 為 何 ?
答 : 應 提 交 集 中 保 管 股 票 之 比 率 為 :
  1. 董 事 、 監 察 人 、 持 股 百 分 之 十 或 百 分 之 五 以 上 股 東 暨 以 專 利 權 或 專 門 技 術 出 資 之 股 東 應 提 交 保 管 之 股 票 為 其 所 持 總 額 百 分 之 五 十 , 但 總 計 所 應 提 交 保 管 之 股 份 總 額 , 至 少 不 得 低 於 申 請 上 市 公 司 已 發 行 股 份 總 額 百 分 之 三 十 , 如 有 不 足 者 , 應 協 調 其 他 股 東 補 足 之 。
  2. 前 項 持 股 總 額 以 上 市 申 請 書 所 送 文 件 中 記 載 者 為 準 , 但 董 事 、 監 察 人 持 股 總 額 如 低 於 當 選 時 總 額 者 , 改 以 當 選 時 之 總 額 為 準 。
  3. 應 予 保 管 之 股 票 由 申 請 上 市 公 司 負 責 人 協 調 集 中 一 次 提 出 委 託 保 管 。
316 準 備 申 請 上 市 之 公 司 , 最 遲 應 於 什 麼 時 候 決 定 主 辦 證 券 承 銷 商 ?
答 : 準 備 申 請 上 市 之 發 行 公 司 , 最 遲 應 於 申 請 日 前 廿 四 個 月 選 定 主 辦 證 券 承 銷 商 , 由 其 向 台 灣 證 券 交 易 所 提 出 輔 導 契 約 及 輔 導 股 票 上 市 計 劃 , 於 逐 月 連 續 申 報 輔 導 進 度 及 成 效 滿 廿 四 個 月 之 後 , 方 得 申 請 股 票 上 市 。
317 初 次 申 請 股 票 上 市 公 司 之 財 務 報 告 , 其 簽 證 會 計 師 有 何 特 殊 規 定 ?
答 : 申 請 公 司 最 近 三 年 度 之 財 務 報 告 需 經 聯 合 會 計 師 事 務 所 之 會 計 師 二 人 以 上 共 同 查 核 簽 證 。
318 發 行 公 司 申 請 股 票 上 市 之 作 業 流 程 為 何 ?
答 : 申 請 公 司 需 向 台 灣 證 券 交 易 所 提 出 申 請 , 經 台 灣 證 券 交 易 所 承 辦 人 員 查 核 後 , 擬 具 審 查 報 告 提 經 台 灣 證 券 交 易 所 有 價 證 券 上 市 審 議 委 員 會 及 董 事 會 審 查 通 過 後 , 轉 報 財 政 部 證 券 管 理 委 員 會 , 俟 證 管 會 通 過 後 申 請 公 司 即 可 委 託 證 券 承 銷 商 辦 理 承 銷 手 續 , 並 於 承 銷 後 股 權 分 散 合 乎 標 準 時 , 向 台 灣 證 券 交 易 所 洽 定 上 市 日 期 , 正 式 掛 牌 買 賣 。
319 從 申 請 上 市 到 正 式 掛 牌 買 賣 , 大 約 需 要 多 久 期 間 ?
答 : 如 果 發 行 公 司 所 準 備 之 書 件 齊 全 , 申 請 上 市 所 需 期 間 : 台 灣 證 券 交 易 所 審 查 期 間 約 為 三 個 月 , 財 政 部 證 券 管 理 委 員 會 核 備 期 間 約 為 一 個 月 , 加 上 辦 理 承 銷 手 續 約 需 二 個 月 , 合 計 從 申 請 上 市 到 正 式 掛 牌 買 賣 大 約 需 六 個 月 的 時 間 。
320 股 票 承 銷 價 格 應 如 何 訂 定 , 有 無 公 式 可 供 參 考 ?
答 : 目 前 計 算 承 銷 價 格 時 , 市 場 慣 用 之 公 式 為 :
  1. 每 股 稅 後 純 益 乘 以 類 似 公 司 最 近 三 年 度 平 均 本 益 比 , 占 百 分 之 四 十 。
  2. 每 股 股 利 除 以 類 似 公 司 最 近 三 年 度 平 均 股 利 率 , 占 百 分 之 廿 。
  3. 最 近 期 之 每 股 淨 值 , 占 百 分 之 廿 。
  4. 預 估 股 利 除 以 一 年 期 定 期 存 款 利 率 , 占 百 分 之 廿 。
[301][311][321]
321 發 行 公 司 初 次 申 請 股 票 上 市 時 , 應 提 出 公 開 承 銷 股 份 之 比 率 為 何 ?
答 : 依 現 行 「 發 行 公 司 初 次 申 請 股 票 上 市 按 資 本 額 大 小 , 分 級 訂 定 應 提 出 公 開 承 銷 之 比 率 」 之 規 定 如 下 :
  1. 擬 上 市 資 本 額 在 新 台 幣 十 億 元 以 下 者 , 應 提 出 百 分 之 二 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 。
  2. 擬 上 市 資 本 額 超 過 新 台 幣 十 億 元 至 二 十 億 元 者 , 除 其 中 十 億 元 部 分 應 提 出 百 分 二 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 外 , 超 過 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 十 五 以 上 股 份 公 開 銷 售 。
  3. 擬 上 市 資 本 額 超 過 新 台 幣 二 十 億 元 至 五 十 億 元 者 , 除 其 中 十 億 元 部 分 應 提 出 百 分 之 二 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 , 逾 十 億 元 至 二 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 十 五 以 上 股 份 公 開 銷 售 外 , 超 過 二 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 。
  4. 擬 上 市 資 本 額 超 過 新 台 幣 五 十 億 元 至 一 百 億 元 者 , 除 其 中 十 億 元 部 分 應 提 出 百 分 之 二 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 , 逾 十 億 元 至 二 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 十 五 以 上 股 份 公 開 銷 售 , 逾 二 十 億 元 至 五 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 外 , 超 過 五 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 五 以 上 股 份 公 開 銷 售 。
  5. 擬 上 市 資 本 額 超 過 新 台 幣 一 百 億 元 者 , 除 其 中 十 億 元 部 分 應 提 出 百 分 之 二 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 , 逾 十 億 元 至 二 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 十 五 以 上 股 份 公 開 銷 售 , 逾 二 十 億 元 至 五 十 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 十 以 上 股 份 公 開 銷 售 , 逾 五 十 億 元 至 一 百 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 五 以 上 股 份 公 開 銷 售 外 , 超 過 一 百 億 元 部 分 , 應 提 出 百 分 之 二 以 上 股 份 公 開 銷 售 。
322 申 請 股 票 上 市 之 發 行 公 司 , 如 果 其 百 分 之 五 十 以 上 之 股 份 係 由 其 他 投 資 公 司 及 其 聯 屬 公 司 共 同 持 有 時 , 其 應 提 出 公 開 銷 售 之 股 份 比 率 有 何 特 殊 規 定 ?
答 : 該 申 請 股 票 上 市 之 被 投 資 公 司 除 應 依 「 發 行 公 司 初 次 申 請 股 票 上 市 按 資 本 額 大 小 , 分 級 訂 定 應 提 出 公 開 承 銷 之 比 率 」 所 規 定 提 出 一 定 比 率 之 股 份 於 上 市 前 公 開 銷 售 外 , 並 應 依 下 列 規 定 另 行 提 出 一 定 比 率 之 股 份 , 併 同 辦 理 公 開 銷 售 :
  1. 投 資 公 司 及 其 聯 屬 公 司 持 有 申 請 股 票 上 市 之 被 投 資 公 司 發 行 股 份 總 額 在 百 分 之 八 十 以 上 者 , 至 少 應 再 提 出 申 請 股 票 上 市 股 份 總 額 百 分 之 二 十 之 股 份 委 託 證 券 承 銷 商 辦 理 上 市 前 公 開 銷 售 , 且 應 與 證 券 承 銷 商 簽 訂 契 約 , 承 諾 於 上 市 後 經 由 再 次 公 開 銷 售 方 式 逐 年 將 投 資 公 司 及 其 聯 屬 公 司 持 有 該 上 市 股 票 之 被 投 資 公 司 股 份 降 低 至 百 分 之 五 十 之 下 , 並 刊 載 於 公 開 說 明 書 中 。
  2. 投 資 公 司 及 其 聯 屬 公 司 持 有 申 請 股 票 上 市 之 被 投 資 公 司 發 行 股 份 總 額 比 例 低 於 百 分 之 八 十 者 , 其 提 出 股 份 公 開 銷 售 後 , 投 資 公 司 及 其 聯 屬 公 司 持 有 被 投 資 公 司 股 份 不 得 超 過 百 分 之 五 十 。
323 上 市 公 司 就 其 所 發 行 與 已 上 市 不 同 種 類 之 股 票 , 再 向 台 灣 證 券 交 易 所 申 請 上市 時 , 是 否 仍 需 提 出 一 定 比 率 之 股 份 公 開 銷 售 ?
答 : 依 現 行 規 定 , 仍 然 需 要 提 出 一 定 比 率 之 股 份 公 開 銷 售 。
401 發 行 量 加 權 股 價 指 數 之 意 義 為 何 ?
答 : 發 行 量 加 權 股 價 指 數 是 反 應 整 體 市 場 股 票 價 值 變 動 的指 標 。 其 係 以 上 市 股 票 之 發 行 量 當 作 權 數 來 計 算 股 價 指 數 , 目 前 為 台 灣 證 券 市 場 中 最 為 人 熟 悉 的 指 數 。 發行 量 加 權 股 價 指 數 係 以 民 國 五 十 五 年 為 基 期 , 基 期 指數設 為 100, 其 採 樣 樣 本 除 特 別 股 、 全 額 交 割 股 外 , 其餘 上 市 股 票 均 包 括 在 內 。 發 行 量 加 權 股 價 指 數 的 特 色是 股 本 較 大 的 股 票 對 指 數 的 影 響 會 大 於 股 本 小 的 股 票 , 如 您 對 股 價 指 數 之 編 算 方 法 欲 進 一 步 地 了 解 , 可至 台 灣 證 券 交 易 所 公 關 室 取 閱 股 價 指 數 簡 介 作 為 參考 。
402 何 謂 產 業 分 類 股 價 指 數 ?
答 : 分 類 股 價 指 數 係 採 樣 樣 本 僅 限 於 某 一 產 業 的 一 種 股 價指 數 。 交 易 所 目 前 所 編 算 之 產 業 分 類 股 價 指 數 是 以 各 股 之 發 行 量 當 作 權 數 來 計 算 , 產 業 分 類 股 價 指 數 計 有水 泥 窯 製 、 食 品 、 塑 膠 化 工 、 紡 織 纖 維 、 機 電 、 造 紙 、 營 造 建 材 、 金 融 保 險 等 八 種 行 業 分 類 股 價 指 數 。 其 中 水 泥 窯 製 類 之 採 樣 樣 本 涵 蓋 水 泥 業 和 玻 璃 陶 瓷 業 ; 塑 膠 化 工 類 則 包 括 塑 膠 工 業 、 化 學 工 業 和 橡 膠 工 業 ; 機 電 類 則 包 括 電 機 機 械 業 、 電 器 電 纜 業 和 電 子 工 業 。
403 為 什 麼 有 時 候 大 多 數 股 票 之 股 價 均 上 漲 , 發 行 量 加 權 股價 指 數 反 而 下 跌 ?
答 : 因 為 發 行 量 加 權 股 價 指 數 是 以 各 上 市 公 司 股 票 發 行 量 為 權 數 , 因 此 權 數 大 的 股 票 , 其 股 價 之 漲 跌 影 響 指 數 之 昇 降 幅 度 亦 較 大 。 因 此 當 大 多 數 小 型 股 股 價 上 漲 , 少 數 大 型 股 股 價 下 跌 時 , 可 能 會 導 致 發 行 量 加 權 股 價 指 數 之 下 降 。
404 除 了 發 行 量 加 權 股 價 指 數 外 , 還 有 什 麼 能 反 應 市 場 股 價之 指 標 ?
答 : 台 灣 證 券 交 易 所 另 編 製 有 第 一 、 二 類 發 行 量 加 權 股 價 指 數 , 不 含 金 融 股 發 行 量 加 權 股 價 指 數 和 產 業 分 類 發 行 量 加 權 股 價 指 數 、 以 及 綜 合 股 價 平 均 數 、 工 業 股 價 平 均 數 供 投 資 人 參 考 , 另 外 經 濟 日 報 及 工 商 時 報 亦 分 別 編 製 有 股 價 指 數 。
405 本 益 比 代 表 之 意 義 為 何 ?
答 : 本 益 比 中 之 「 本 」 乃 指 股 價 , 此 即 欲 從 市 場 上 購 進 股 票 的 成 本 。 「 益 」 係 指 每 股 稅 後 純 益 。 本 益 比 係 股 票 價 格 除 其 每 股 稅 後 純 益 之 比 。 例 如 , 甲 股 票 的 本 益 比 為 30表 示 甲 股 票 之 市 價 為 其 每 股 稅 後 純 益 的 30倍 。 在 計 算 本 益 比 時 , 每 股 稅 後 純 益 通 常 採 用 最 近 一 年 的 每 股 稅 後 純 益 , 亦 有 採 用 預 估 的 每 股 稅 後 純 益 。 由 於 每 股 稅 後 純 益 為 公 司 每 年 之 獲 利 能 力 , 故 甲 股 票 的 本 益 比 30, 表 示 投 資 人 必 須 付 出 該 公 司 每 年 獲 利 能 力 30倍 之 價 格 才 能 擁 有 甲 股 票 。 所 以 本 益 比 愈 高 。 通 常 成 長 型 的 公 司 其 未 來 發 展 較 具 潛 力 , 因 此 本 益 比 會 高 於 成 熟 型 公 司 之 本 益 比 。 除 了 個 股 本 益 比 外 , 亦 有 產 業 別 及 市 場 本 益 比 , 有 興 趣 之 投 資 人 可 至 台 灣 證 券 交 易 所 公 關 室 索 取 「 本 益 比 簡 介 」 參 閱 。
406 台 灣 證 券 交 易 所 之 交 易 資 訊 基 本 市 況 報 導 系 統 目 前 提 供 那 些 交 供 投 資 人 參 考 ?
答 : 台 灣 證 券 交 易 所 交 易 資 訊 基 本 市 況 報 導 系 統 目 前 提 供 各 項 即 時 交 易 資 訊 , 如 個 別 股 成 交 價 、 漲 跌 幅 度 、 平 均 股 利 和 本 益 比 。 除 此 之 外 亦 顯 示 當 市 成 交 漲 跌 家 數 、 總 成 交 金 額 、 筆 數 及 張 數 、 委 託 買 進 、 賣 出 之 筆 數 及 張 數 、 每 五 分 鐘 加 權 股 價 指 數 、 不 含 金 融 股 指 數 、 綜 合 股 價 平 均 、 工 業 股 價 平 均 及 各 分 類 加 權 股 價 指 數 。 另 於 該 系 統 畫 面 最 底 端 二 行 文 字 將 隨 時 配 合 市 場 當 時 情 況 顯 示 各 項 資 訊 , 如 股 票 除 權 除 息 公 告 , 債 券 資 訊 等 等 。
407 台 灣 證 券 交 易 所 目 前 提 供 那 些 統 計 資 料 供 投 資 人 參 考 ?
答 : 台 灣 證 券 交 易 所 目 前 於 每 月 十 五 日 出 版 「 上 市 證 券 概 況 」 及 「 證 交 資 料 」 每 年 三 月 底 出 版 前 一 年 之 「 證 券 統 計 資 料 」 。 另 不 定 期 編 印 證 券 投 資 宣 導 小 冊 。 除 「 證 交 資 料 」 及 「 證 券 統 計 資 料 」 酌 收 費 用 外 , 其 他 資 料 均 放 置 於 交 易 所 公 關 室 及 各 證 券 經 紀 商 明 顯 之 櫃 台 處 , 免 費 提 供 投 資 人 取 閱 參 考
501 零 股 、 鉅 額 交 易 是 否 可 以 申 請 融 資 融 券 交 易 ?
  答 : 零 股 、 鉅 額 交 易 不 得 申 請 融 資 融 券 交 易 。
502 投 資 人 欲 從 事 融 資 融 券 交 易 , 應 如 何 辦 理 ?
  答 : 投 資 人 應 先 與 證 券 商 簽 訂 融 資 融 券 契 約 並 開 立 信 用 帳 戶 後 , 始 得 向 證 券 商 辦 理 有 價 證 券 買 賣 融 資 融 券 之 委 託 。
503 投 資 人 在 同 一 家 可 以 辦 理 融 資 融 券 業 務 之 證 券 商 , 可 申 請 開 立 多 少 信 用 帳 戶 ?
  答 : 每 人 以 開 立 一 戶 為 限 。
504 投 資 人 開 立 信 用 帳 戶 後 , 經 多 久 未 從 事 信 用 交 易 , 其 帳 戶 即 被 註 銷 ?
  答 : 連 續 三 年 以 上 無 融 資 融 券 交 易 紀 錄 者 , 證 券 商 即 註 銷 投 資 人 開 立 之 信 用 帳 戶 並 予 通 知 。
505 投 資 人 開 立 信 用 帳 戶 後 , 如 需 自 行 終 止 , 應 如 何 辦 理 ?
  答 : 投 資 人 欲 自 行 終 止 信 用 帳 戶 , 需 填 具 「 終 止 信 用 帳 戶 申 請 書 」 , 經 證 券 商 查 明 其 融 資 融 券 債 務 均 已 結 清 時 , 即 辦 理 銷 戶 。
506 證 券 商 就 融 資 融 券 相 關 事 宜 , 需 通 知 投 資 人 時 , 應 以 何 種 方 式 通 知 ?
  答 : 應 以 郵 寄 方 法 通 知 。
507 投 資 人 委 託 融 券 賣 出 時 , 其 賣 出 價 格 有 無 限 制 ?
  答 : 投 資 人 委 託 融 券 賣 出 , 得 在 當 日 漲 跌 幅 範 圍 內 限 價 委 託 之 。
508 投 資 人 從 事 融 資 融 券 交 易 , 其 交 易 額 超 過 向 證 券 商 申 請 額 度 時 應 如 何 辦 理 交 割 ?
  答 : 投 資 人 應 以 現 款 現 券 交 割 。
509 投 資 人 於 融 資 融 券 交 易 成 交 後 , 應 於 何 時 完 成 交 割 ?
  答 : 投 資 人 應 於 成 交 日 後 第 一 營 業 日 上 午 十 二 時 前 , 星 期 六 為 上 午 十 一 時 前 , 向 得 為 融 資 融 券 的 證 券 商 繳 交 融 資 自 備 款 或 融 券 保 證 金 後 , 由 證 券 商 予 以 融 資 融 券 代 辦 交 割 。 惟 融 資 買 進 證 券 及 融 券 賣 出 價 款 餘 額 應 全 部 做 為 擔 保 。
510 融 資 自 備 款 、 融 券 保 證 金 如 何 計 算 ?
  答 : 按 融 資 買 進 成 交 價 款 扣 除 融 資 金 額 後 之 餘 額 , 即 融 資 自 備 款 。 按 融 券 賣 出 成 交 價 款 乘 以 規 定 成 數 後 之 金 額 , 即 融 券 保 證 金 。
511 投 資 人 申 請 以 現 款 現 券 償 還 融 資 融 券 之 程 序 為 何 ?
  答 : 投 資 人 應 於 申 請 當 日 上 午 十 二 時 前 交 付 款 券 , 並 填 具 「 融 資 現 金 償 還 申 請 書 」 或 「 融 券 現 券 償 還 申 請 書 」 , 經 證 券 商 核 符 後 , 其 融 資 賣 出 價 款 及 融 券 保 證 金 應 在 次 三 營 業 日 前 , 交 付 於 投 資 人 ; 融 資 買 進 證 券 或 各 種 抵 繳 證 券 , 投 資 人 已 開 立 保 管 劃 撥 帳 戶 者 , 應 在 次 二 營 業 日 ( 申 請 日 後 第 二 營 業 日 ) 前 轉 撥 入 帳 , 投 資 人 提 領 現 券 者 , 應 在 次 三 營 業 日 ( 申 請 日 後 第 三 營 業 日 ) 前 交 付 之 。
512 上 市 公 司 停 止 過 戶 時 , 對 融 資 融 券 交 易 有 何 影 響 ?
  答 : 得 為 融 資 融 券 之 有 價 證 券 , 自 停 止 過 戶 前 五 個 營 業 日 起 , 停 止 融 資 買 進 三 日 , 並 於 停 止 過 戶 前 七 日 營 業 日 起 , 停 止 融 券 賣 出 五 日 , 已 融 券 者 應 於 停 止 過 戶 第 六 個 營 業 日 前 , 還 券 了 結 。
513 上 市 公 司 停 止 過 戶 時 , 投 資 人 如 欲 對 融 資 買 進 證 券 , 或 抵 繳 融 資 融 券 差 額 暨 融 券 保 證 金 之 證 券 , 予 以 自 行 過 戶 時 , 應 如 何 辦 理 ?
  答 : 投 資 人 應 於 停 止 過 戶 開 始 日 之 二 個 營 業 日 前 , 以 現 金 償 還 提 領 融 資 買 進 證 券 , 或 以 現 金 、 得 為 融 資 融 券 之 他 種 有 價 證 券 , 調 換 取 回 抵 繳 之 證 券 。
514 得 為 融 券 交 易 股 票 , 其 每 一 營 業 日 集 中 交 易 市 場 成 交 收 盤 價 格 之 變 動 , 對 於 融 券 之 停 止 及 恢 復 有 何 影 響 ?
  答 : 每 股 集 中 交 易 市 場 成 交 收 盤 價 格 低 於 十 三 元 連 續 達 二 個 營 業 日 時 , 暫 停 融 券 賣 出 俟 其 成 交 收 盤 價 格 回 升 至 十 三 元 以 上 連 續 達 六 個 營 業 日 時 , 再 行 恢 復 該 股 票 融 券 交 易 。
515 得 為 融 資 交 易 股 票 , 其 每 一 營 業 日 集 中 交 易 市 場 成 交 收 盤 價 格 之 變 動 , 對 於 融 資 比 率 之 降 低 及 恢 復 有 何 影 響 ?
  答 : 每 股 集 中 交 易 市 場 成 交 收 盤 價 格 低 於 十 元 連 續 達 六 個 營 業 日 時 , 降 低 融 資 買 進 之 融 資 比 率 , 俟 其 成 交 收 盤 價 格 回 升 至 十 元 以 上 連 續 達 六 個 營 業 日 時 , 再 行 恢 復 該 股 票 原 融 資 比 率 。
516 得 為 融 資 交 易 股 票 , 其 股 票 上 市 股 份 與 停 止 、 恢 復 融 資 買 進 交 易 之 關 係 ?
  答 : 每 種 得 為 融 資 交 易 之 股 票 , 其 融 資 餘 額 達 該 種 股 票 上 市 股 份 百 分 之 二 十 五 時 , 暫 停 融 資 買 進 , 俟 其 融 資 餘 額 低 於 百 分 之 十 八 時 , 恢 復 其 融 資 交 易 。
517 融 券 餘 額 超 過 融 資 餘 額 時 , 對 信 用 交 易 之 影 響 ?
  答 : 融 券 餘 額 超 過 融 資 餘 額 時 , 暫 停 融 券 賣 出 , 俟 其 餘 額 平 衡 後 , 恢 復 其 融 券 交 易 。
601 實 施 股 市 監 視 制 度 之 目 的 為 何 ?
  答 : 證 券 交 易 所 為 維 護 證 券 市 場 交 易 秩 序 , 保 障 投 資 人 權 益 , 防 止 不 法 炒 作 及 內 線 交 易 , 以 健 全 市 場 發 展 , 於 七 十 九 年 八 月 一 日 起 實 施 股 市 監 視 制 度 。
602 實 施 股 市 監 視 制 度 之 目 的 為 何 ?
  答 :
  1. 公 布 注 意 交 易 資 訊 : 公 布 異 常 交 易 有 價 證 券 之 交 易 資 訊 , 以 提 醒 投 資 人 注 意 。
  2. 買 賣 異 常 證 券 商 通 知 作 業 : 有 價 證 券 之 交 易 有 異 常 情 形 時 , 通 知 受 託 買 賣 證 券 商 , 請 其 注 意 交 割 安 全 , 以 共 同 維 護 市 場 秩 序 。
  3. 異 常 交 易 有 價 證 券 處 置 作 業 : 當 有 價 證 券 異 常 情 形 有 嚴 重 影 響 市 場 交 易 之 虞 時 , 為 防 止 異 常 情 形 持 續 擴 大 , 影 響 投 資 人 權 益 及 交 割 安 全 , 而 採 行 相 關 處 置 作 業 , 以 維 護 市 場 秩 序 。
  4. 查 核 作 業 : 對 涉 及 人 為 炒 作 或 內 線 交 易 者 , 報 請 主 管 機 關 核 辦 , 以 維 護 市 場 秩 序 。
  5. 重 大 資 訊 查 證 處 理 作 業 : 對 市 場 謠 言 或 媒 體 不 實 之 報 導 , 經 證 券 交 易 所 調 查 證 實 , 即 透 過 證 券 交 易 所 市 況 報 導 系 統 、 電 話 語 音 查 詢 系 統 及 新 聞 媒 體 公 告 之 。
603 公 布 注 意 交 易 資 訊 之 異 常 標 準 為 何 ?
  答 :
  1. 最 近 六 日 漲 跌 幅 度 異 常 。
  2. 最 近 三 十 日 、 六 十 日 及 九 十 日 漲 跌 幅 度 異 常 。
  3. 最 近 六 日 漲 跌 幅 度 異 常 且 當 日 成 交 量 放 大 倍 數 異 常 。
  4. 最 近 六 日 漲 跌 幅 度 異 常 且 當 日 週 轉 率 過 高 。
  5. 最 近 六 日 漲 跌 幅 度 異 常 且 當 日 集 中 度 過 高 。
  6. 最 近 六 日 成 交 量 放 大 倍 數 異 常 。
  7. 最 近 六 日 累 積 週 轉 率 過 高 。
  8. 本 益 比 及 股 價 淨 值 比 異 常 且 當 日 週 轉 率 及 證 券 商 成 交 買 進 或 賣 出 該 有 價 證 券 金 額 比 率 過 高 。
604 買 賣 異 常 證 券 商 通 知 作 業 為 何 ?
  答 : 為 達 即 時 監 視 的 目 的 , 線 上 先 透 過 發 現 價 量 異 常 之 有 價 證 券 , 再 深 入 分 析 是 否 有 買 賣 金 額 過 鉅 之 證 券 商 或 投 資 人 , 最 後 以 通 告 方 式 , 將 該 異 常 情 形 於 交 易 時 間 內 先 以 電 話 通 知 及 收 盤 後 以 書 面 方 式 通 知 證 券 商 經 理 人 促 請 注 意 , 以 確 保 證 券 交 割 安 全 。
605 公 布 注 意 交 易 資 訊 之 有 價 證 券 何 時 採 取 處 置 措 施 ?
  答 : 當 有 價 證 券 連 續 五 日 、 最 近 十 日 有 六 日 或 最 近 三 十 日 有 十 二 日 公 布 其 注 意 交 易 資 訊 者 , 次 日 起 六 日 內 採 行 處 置 措 施 。
606 異 常 交 易 有 價 證 券 之 處 置 作 業 有 那 些 ?
  答 :
  1. 以 人 工 管 制 之 撮 合 終 端 機 執 行 撮 合 作 業 。
  2. 各 證 券 經 紀 商 對 委 託 買 賣 較 大 投 資 人 應 收 取 一 定 比 率 之 款 券 。
  3. 限 制 各 證 券 商 申 報 買 賣 金 額 。
607 處 置 作 業 之 委 託 買 賣 較 大 投 資 人 及 收 取 部 分 款 券 所 指 為 何 ?
  答 :
  1. 委 託 買 賣 較 大 投 資 人 指 的 是 每 日 委 託 買 賣 該 有 價 證 券 單 筆 達 一 百 張 或 多 筆 累 積 達 三 百 張 以 上 。
  2. 收 取 部 分 款 券 指 的 是 向 投 資 人 收 取 至 少 五 成 以 上 之 買 進 價 金 或 賣 出 證 券 。
608 投 資 人 可 經 由 那 四 種 管 道 獲 知 公 布 注 意 交 易 資 訊 或 遭 處 置 之 有 價 證 券 ?
  答 :
  1. 證 券 交 易 所 市 況 報 導 。
  2. 證 券 交 易 所 電 腦 語 音 查 詢 系 統 。 代 表 號 : ( ○ 二 ) 三 九 六 九 二 七 ○
  3. 證 券 商 營 業 處 所 公 告 欄 。
  4. 各 新 聞 媒 體 及 中 廣 播 報 。
609 監 視 制 度 對 各 種 市 場 異 常 情 形 如 何 處 理 ?
  答 : 首 先 追 蹤 調 查 異 常 情 形 將 有 關 資 料 完 整 建 檔 備 供 稽 考 , 對 於 違 反 證 券 交 易 所 規 定 者 , 應 迅 予 處 理 , 並 對 涉 及 違 反 法 令 者 , 逕 行 舉 發 或 簽 附 有 關 調 查 報 告 送 請 主 管 機 關 偵 辦 。
610 檢 舉 內 線 交 易 及 不 法 炒 作 有 無 獎 勵 辦 法 ?
  答 : 證 券 交 易 所 訂 有 獎 勵 辦 法 , 如 內 線 交 易 及 不 法 炒 作 經 法 院 判 決 確 定 後 , 檢 舉 人 最 高 可 得 三 百 萬 元 獎 金 。
701 坐 轎
指 先 行 得 知 消 息 , 於 低 價 先 行 買 進 , 等 大 批 散 戶 跟 進 追 價 而 時 機 成 熟 時 , 坐 享 股 價 開 動 漲 幅 。
702 進 貨
巿 場 主 力 將 要 介 入 將 股 價 大 力 拉 抬 之 前 先 要 吃 足 籌 碼 , 加 以 鎖 定 謂 之 進 貨 。
703 拉 抬
巿 場 主 力 大 量 買 足 某 支 股 票 後 , 即 向 上 拉 升 , 用 大 成 交 量 突 破 整 理 區 。
704 洗 盤
巿 場 主 力 在 操 作 股 票 過 程 中 , 為 誘 使 散 戶 和 短 線 轎 客 出 貨 , 故 意 利 用 拉 高 出 貨 方 式 , 造 成 行 情 的 短 期 逆 轉 或 震 盪 , 使 信 心 不 足 的 籌 碼 出 貨 ﹝ 洗 清 浮 額 ﹞ , 然 後 再 往 上 操 作 。
705 抬 轎
於 股 價 上 漲 中 , 仍 搶 進 追 價 , 將 股 價 墊 高 的 動 作 。
706 出 貨
巿 場 主 力 要 賣 出 股 票 的 動 作 。
707 除 息
在 股 票 停 止 過 戶 前 買 進 股 票 的 投 資 人 , 因 為 股 東 大 會 的 名 簿 上 登 記 , 所 以 能 領 取 各 公 司 所 發 放 的 股 息 。 除 息 交 易 , 即 按 照 前 一 日 收 盤 價 扣 除 發 派 股 息 的 金 額 。
708 散 戶
指 的 是 在 券 商 開 戶 買 賣 股 票 的 個 別 自 然 人 。
709 主 力
主 力 是 指 那 些 有 辦 法 在 股 市 中 大 額 進 出 , 對 股 價 造 成 重 大 影 響 的 人 。
710 填 息
除 息 交 易 前 一 日 該 股 的 收 盤 價 與 除 息 價 間 留 下 一 個 除 息 價 位 缺 口 , 如 果 除 息 後 股 價 上 升 將 該 價 位 缺 口 填 滿 , 謂 之 「 填 息 」 。
711 填 權
除 權 交 易 前 一 日 該 股 的 收 盤 價 與 除 權 後 價 位 間 留 下 一 個 除 權 價 位 缺 囗 , 如 果 除 權 後 股 價 上 升 將 該 價 位 缺 囗 填 滿 , 謂 之 「 填 權 」 。
712 融 券 ﹝ 墊 股 ﹞
手 上 沒 有 股 票 , 同 時 看 壞 後 巿 , 先 向 證 券 金 融 公 司 借 股 票 在 證 券 市 場 賣 出 謂 之 融 券 賣 出 。 爾 後 不 管 漲 跌 , 將 這 些 股 票 回 補 時 , 謂 之 融 券 買 入 。
713 丙 種
合 法 的 證 券 商 . 分 為 證 券 自 營 商 及 證 券 經 紀 商 。 經 紀 商 稱 為 甲 種 經 紀 人 , 自 營 商 稱 為 乙 種 經 紀 人 。 證 券 市 場 除 上 述 兩 種 證 券 商 以 外 , 還 有 一 種 私 下 的 墊 股 墊 款 營 業 , 以 賺 取 利 息 , 市 場 稱 為 「 丙 種 」 經 紀 。
714 斷 頭
作 融 資 或 墊 款 的 投 資 人 , 當 繳 納 的 保 證 金 已 經 接 近 賠 光 的 邊 緣 , 復 華 和 丙 種 紀 人 為 確 保 債 權 , 主 動 將 客 戶 抵 押 的 股 票 在 市 場 拋 售 , 即 稱 之 為 斷 頭 。
715 淨 值
股 票 淨 值 就 是 指 股 票 的 帳 面 價 值 。 淨 值 的 計 算 , 通 常 是 公 司 的 資 本 額 , 加 上 法 定 公 積 、 資 本 公 積 及 累 積 盈 餘 或 減 除 虧 損 後 , 所 得 到 的 數 額 . 就 是 淨 值 總 額 : 再 以 淨 值 總 額 除 以 發 行 股 份 總 數 , 就 可 以 得 到 每 股 的 淨 值 。
716 紅 盤
紅 盤 是 指 元 旦 假 期 之 後 、 與 農 曆 年 休 假 後 之 第 一 個 交 易 日 的 股 價 上 漲 , 稱 之 。 (下 跌 , 則 稱 黑 盤 )
717 上 檔
指 當 時 股 價 以 上 之 價 位 。
718 下 檔
指 當 時 股 價 以 下 之 價 位 。
719 盤 堅
指 股 價 緩 和 地 盤 旋 而 上 。
720 盤 軟
指 股 價 緩 慢 地 盤 旋 而 下 。
721 軋 空
空 頭 是 放 出 股 票 , 然 因 股 價 下 跌 反 漲 , 便 得 空 頭 不 得 不 買 回 股 票 , 而 成 為 多 頭 , 即 為 軋 空 。
722 補 空
  空 頭 買 回 先 前 賣 出 之 股 票 。
723 慣 壓
市 場 有 重 大 利 空 消 息 造 成 一 般 投 資 人 急 於 拋 售 持 股 , 巿 場 主 力 大 戶 為 了 想 要 趁 機 吃 貨 , 乃 大 量 殺 出 持 股 來 壓 低 行 情 , 一 般 散 戶 心 生 恐 慌 也 持 續 賣 出 , 使 得 巿 場 主 力 大 戶 趁 機 人 量 吃 貨 。
724 套 牢
投 資 人 買 進 股 價 之 後 , 股 價 卻 因 重 大 利 空 消 息 或 其 他 因 素 而 持 續 下 跌 , 造 成 投 資 人 資 金 動 彈 不 得 。
725 面 值
  股 票 面 值 , 是 指 股 票 上 所 印 刷 之 每 股 帳 面 值 每 股 金 額 。
726 一 張
  指 一 千 股 之 股 票 買 賣 成 交 單 位 。
727 掛 進
  投 資 人 填 妥 買 進 委 託 書 , 委 託 證 券 商 依 買 方 價 格 買 進 。
728 掛 出
  投 資 人 填 妥 賣 出 委 託 書 , 委 託 證 券 商 依 賣 方 價 格 賣 出 。
729 多 頭
  看 好 股 市 遠 景 , 先 買 進 等 漲 價 後 再 賣 出 , 藉 以 賺 取 價 差 者 。
730 空 頭
  看 淡 股 市 遠 景 , 先 賣 出 股 票 而 等 跌 價 後 再 補 進 , 藉 以 賺 取 價 差 者 。
731 短 多
  以 作 短 線 交 易 為 主 之 多 頭 。
732 長 多
  以 作 長 線 交 易 為 主 之 多 頭 。
733 浮 多
  本 身 財 力 不 足 的 多 頭 , 籌 措 其 他 資 金 來 源 者 。
734 宣 多
  本 身 財 力 足 夠 的 多 頭 。
735 散 多
  散 戶 之 多 頭 。
736 空 手
  指 靜 觀 後 市 者 , 既 不 作 多 , 也 不 作 室 。
737 業 內
  指 從 事 證 券 經 記 商 行 業 之 人 員 。
738 翻 空
  原 為 多 頭 , 因 看 淡 後 巿 , 轉 而 做 空 者 。
739 哄 抬
  看 好 後 市 , 先 進 行 買 進 , 再 利 用 消 息 及 炒 做 手 法 來 抬 高 股 價 , 以 利 出 貨 者 。
740 破 底
  股 價 下 跌 到 某 一 價 位 而 遭 受 買 方 支 撐 時 , 若 賣 方 力 量 積 聚 勝 過 買 方 力 量 , 股 價 跌 破 此 一 支 撐 線 , 即 稱 之 為 破 底 。
741 探 底
  股 價 下 跌 趨 勢 中 , 到 某 一 價 位 時 突 然 止 跌 回 升 , 當 日 K線 下 影 線 較 長 , 在 K線 上 即 稱 之 為 探 底 。
742 打 底
  股 價 從 谷 底 回 升 上 漲 一 段 之 後 因 為 低 價 買 進 者 想 獲 利 了 結 、 及 套 牢 者 損 失 減 少 , 因 紛 紛 賣 出 持 股 , 股 價 再 度 回 落 。 此 次 股 價 回 落 到 當 初 谷 底 附 近 遭 受 強 勁 買 盤 之 承 接 使 股 價 又 再 回 升 , 此 種 第 二 次 的 股 價 回 落 谷 底 附 近 , 即 稱 之 為 打 底 。
743 開 盤 價
  就 是 每 天 開 盤 第 一 筆 成 交 的 價 格 。
744 收 盤 價
  是 指 在 當 日 收 盤 時 最 後 一 筆 成 交 的 價 格 。
745 最 高 價
  是 指 當 天 成 交 各 種 不 同 價 格 中 , 最 高 的 價 格 。
746 最 低 價
  是 指 當 天 成 交 價 格 中 最 低 的 價 格 。
747 壓 力 帶
  股 價 經 過 若 干 時 段 的 攀 升 , 滯 留 在 一 定 的 區 間 , 作 小 幅 度 的 盤 檔 整 理 , 換 手 雖 然 積 極 , 卻 久 久 難 以 突 破 的 價 位 稱 之 為 壓 力 帶 或 阻 力 帶 。
748 支 撐 點
  股 價 經 過 若 干 時 段 的 下 跌 , 跌 到 一 定 的 程 度 後 , 出 現 強 勁 的 接 手 而 盤 穩 , 是 謂 支 撐 或 抵 抗 點 。
749 成 交 價
  經 交 易 所 電 腦 撮 合 而 成 交 時 之 價 位 稱 之 。
750 乖 離 率
  乖 離 率 是 測 量 指 數 或 股 價 與 移 動 平 均 線 , 兩 者 距 離 的 一 種 技 術 分 析 工 具 。 當 指 數 或 股 價 在 連 續 上 揚 或 下 跌 時 , 指 數 與 平 均 線 產 生 距 離 , 就 叫 做 乖 離 , 乖 離 率 為 「 正 」 表 示 股 價 在 移 動 平 均 線 之 上 , 乖 離 率 為 「 負 」 表 示 股 價 在 移 動 平 均 線 之 下 。
751 殖 利 率
  殖 利 率 為 判 別 投 資 收 益 的 參 考 標 的 之 一 : 所 謂 殖 利 率 乃 股 利 除 以 股 價 , 所 得 出 來 的 面 數 即 為 殖 利 率 。
752 搶 帽 子
  投 資 人 以 短 期 間 內 依 買 進 賣 出 手 賺 取 價 差 之 投 機 行 為 , 稱 為 搶 帽 子 。 如 果 投 資 人 看 漲 , 即 先 買 進 再 賣 出 ;如 果 看 跌 , 就 先 賣 出 再 買 進 。
753 多 殺 多
  短 多 認 為 當 日 股 價 會 上 漲 而 搶 多 頭 帽 子 ; 若 遇 股 價 上 漲 不 多 而 無 法 高 價 賣 出 , 不 得 不 在 收 盤 前 相 繼 殺 出 , 以 致 收 盤 時 股 價 大 幅 下 跌 , 此 即 多 殺 多 。
754 提 宮 燈
  跟 隨 別 人 後 面 買 進 賣 出 之 投 資 者 。
755 搶 鞋 子
  指 搶 帽 子 而 未 獲 利 , 結 果 賠 本 軋 平 者 。
756 普 通 股 Common shares
  股 票 有 普 通 股 與 特 別 股 (優 先 股 )之 分 。 普 通 股 是 股 份 有 限 公 司 發 行 籌 集 股 本 之 證 明 文 件 , 是 公 司 最 基 本 的 股 份 。
757 本 益 比 ﹝ P E R ﹞
  所 謂 本 益 比 , 是 指 ﹝股 價 買 進 價 格 ﹞/ ﹝該 股 當 期 稅 後 純 益﹞ 的 比 值 。 通 常 本 益 比 的 倍 數 是 越 低 越 好 , 本 益 比 八 倍 的 股 票 , 遠 比 本 益 比 十 倍 的 股 票 具 有 投 資 價 值 。
758 特 別 股 (優 先 股 )
  除 了 普 通 股 之 外 , 某 些 公 司 還 發 行 特 別 股 份 (優 先 股 份 )來 籌 集 資 金 。 優 先 股 股 東 通 常 沒 有 投 票 權 , 不 能 對 公 司 議 案 提 出 表 決 , 但 卻 能 夠 優 先 獲 得 股 利 分 配 、 以 及 在 公 司 破 產 或 結 業 清 算 時 獲 得 分 配 剩 餘 資 產 之 二 項 權 利 。
759 利 多 出 盡
  利 多 消 息 在 市 場 流 傳 已 久 , 俟 正 式 公 布 的 時 候 , 大 勢 或 個 別 股 不 漲 反 跌 , 市 場 的 稱 呼 為 利 多 出 盡 。
760 市 價 委 託
  所 謂 市 價 委 託 , 以 停 板 價 格 之 價 買 進 或 漲 停 板 價 格 賣 出 委 託 。
761 共 同 基 金
  共 同 基 金 是 投 資 人 把 錢 集 合 在 一 起 共 同 委 託 專 業 經 理 人 代 為 投 資 各 種 金 融 商 品 。
762 分 盤 競 價
  分 盤 競 價 , 有 別 於 目 前 證 券 巿 場 所 採 行 的 自 由 競 價 , 主 要 作 用 在 抑 止 發 生 問 題 的 上 市 公 司 股 票 的 股 價 作 較 大 的 起 落 , 防 止 其 投 機 性 再 發 生 。
763 分 盤 交 易
  分 盤 交 易 就 是 當 天 市 場 在 盤 中 分 二 次 交 易 , 第 一 盤 在 九 時 卅 分 至 四 十 分 , 第 二 盤 在 十 一 時 五 十 分 至 十 二 時 , 由 買 賣 雙 力 分 別 申 報 , 累 計 到 能 滿 足 雙 方 「 最 大 成 交 數 量 」 的 價 格 時 就 可 成 交 , 此 價 格 也 就 是 當 盤 的 唯 一 價 格 , 跟 自 由 一 兢 價 能 顯 示 多 種 成 交 價 格 是 最 大 的 不 同 點 , 所 以 具 有 限 制 意 義 。
764 斷 頭 額 子
  在 股 票 市 場 上 , 當 融 資 或 墊 款 的 股 票 跌 至 墊 款 成 數 , 而 被 丙 種 在 市 場 拋 售 , 這 些 被 斷 頭 殺 出 股 票 即 為 斷 頭 額 子 。
765 除 權 交 易
  所 謂 增 資 配 股 的 「 除 權 交 易 」 償 增 資 ﹝ 一 般 照 股 票 面 額 認 購 ﹞ , 股 東 享 有 之 權 利 。
766 當 日 沖 銷
  在 股 市 所 謂 當 日 沖 銷 者 , 就 是 對 同 一 種 股 票 , 當 天 同 數 額 , 買 進 賣 出 買 賣 數 額 當 天 相 互 抵 銷 以 賺 取 差 價 者 。
767 無 償 配 股
  股 票 發 行 公 司 , 利 用 盈 餘 的 一 部 份 轉 增 資 發 行 股 票 , 依 比 例 配 發 公 司 持 股 的 股 東 , 股 東 獲 取 新 股 無 需 另 繳 股 款 , 稱 為 「 無 償 配 股 」 : 此 外 公 司 以 資 產 重 估 或 出 售 資 產 的 增 值 部 份 , 轉 入 資 本 公 積 , 然 後 每 年 以 若 干 比 例 配 發 給 公 司 的 持 股 者 , 亦 屬 「 無 償 配 股 」 。
768 有 償 配 股
  即 股 票 發 行 公 司 辦 理 現 金 增 資 , 經 股 東 大 會 通 過 並 呈 經 主 管 單 位 核 准 , 此 時 公 司 股 東 按 一 定 的 比 例 , 繳 清 認 購 股 票 的 股 款 , 始 獲 得 配 股 的 權 利 , 稱 為 「 有 償 配 股 」 。
769 含 息 股 票
  尚 未 參 加 當 年 度 除 息 之 股 票 : 所 謂 股 息 一 般 指 現 金 股 息 。
770 含 權 股 票
  尚 未 參 加 當 年 度 除 權 之 股 票 。 所 謂 股 權 一 般 指 股 票 股 利 。
771 加 權 指 數
  發 行 量 加 權 股 價 指 數 , 為 台 灣 證 券 交 易 所 所 編 製 , 係 將 每 種 選 樣 股 票 的 每 天 收 盤 價 格 乘 以 上 巿 股 數 , 計 算 出 選 樣 股 票 的 市 價 額 , 然 後 合 計 為 選 樣 股 票 的 市 價 總 額 , 除 以 基 期 的 市 價 總 額 , 再 乘 以 一 百 予 以 指 數 化 , 以 反 映 整 體 選 樣 股 票 價 格 水 準 的 走 勢 。 證 券 交 易 所 股 票 指 數 的 基 期 是 民 國 五 十 五 年 , 即 以 五 十 五 年 股 價 平 均 ﹁ 年 平 均 一 乘 以 上 市 股 價 計 算 出 基 期 市 價 總 額 。
772 漲 跌 停 板
  股 票 升 降 幅 度 超 過 前 一 營 業 日 收 盤 價 格 的 7 % 即 稱 漲 停 或 跌 停 板 。
773 轉 帳 交 易
  買 賣 雙 方 對 某 、 股 票 , 同 意 按 照 特 定 的 價 格 、 成 交 特 定 的 數 量 , 即 可 委 託 證 券 經 紀 商 , 透 過 交 易 市 場 , 不 經 過 競 價 的 程 序 , 直 接 完 成 交 易 ﹝ 此 種 事 先 約 定 好 買 賣 , 只 在 股 市 補 辦 個 手 續 的 證 券 交 易 , 稱 為 轉 帳 交 易 ﹞ 。
774 平 均 股 價
  個 股 某 一 段 期 間 的 收 盤 價 總 和 平 均 。
775 全 額 交 割
  係 證 券 交 易 的 一 種 術 語 , 簡 單 說 , 就 是 現 券 、 現 款 交 割 , 有 別 於 「 餘 額 交 割 」 、 「 證 券 交 易 所 目 前 每 日 辦 理 交 割 係 採 取 各 證 券 商 內 部 客 戶 買 賣 軋 平 後 之 餘 額 」 向 交 易 所 辦 理 交 割 , 「 全 額 交 割 」 係 客 戶 在 向 證 券 商 委 託 買 賣 「 填 寫 , 委 託 書 」 之 同 時 即 應 繳 足 款 、 券 , 就 是 買 進 全 額 上 交 割 股 票 。
776 量 價 分 歧
  量 價 分 歧 與 量 價 同 步 是 截 然 背 道 而 馳 的 另 一 種 現 象 。 第 一 是 雖 然 價 位 上 升 , 但 成 交 量 反 而 萎 縮 , 即 價 漲 量 縮 。 另 一 種 便 是 價 位 大 跌 , 成 交 量 放 大 , 即 價 跌 量 漲 。
777 融 資 餘 額
  係 為 當 天 證 券 融 資 累 計 的 金 額 。
778 量 價 同 步
  最 簡 易 的 解 釋 是 當 價 位 上 漲 時 , 成 交 量 亦 跟 進 遽 增 , 成 交 量 與 巿 價 位 步 伐 配 合 極 為 一 致 。
779 信 用 交 易
  意 即 融 資 和 融 券 兩 種 業 務 。 信 用 交 易 必 須 透 過 授 信 機 構 : 證 券 金 融 公 司 或 自 辦 信 用 證 商 , 辦 理 融 資 和 融 券 , 而 客 戶 必 須 依 照 規 定 繳 納 一 定 比 率 的 保 證 金 , 而 且 要 辦 理 信 用 交 易 , 仍 需 有 資 格 的 限 定 。
780 融 券 標 借
  得 為 融 資 融 券 交 易 股 票 之 融 券 餘 額 超 過 融 資 餘 額 時 , 證 券 金 融 公 司 於 次 一 營 業 日 或 再 次 一 營 業 日 在 臺 灣 證 券 交 易 所 集 中 交 易 市 場 以 公 開 方 式 向 該 種 股 票 所 有 人 標 借 、 洽 借 或 標 購 等 方 式 取 得 該 項 差 額 股 票 , 以 依 交 割 或 還 券 之 用 。
781 跌 落 面 值
  即 股 票 市 價 低 於 面 值 。
782 漲 回 票 面
  股 票 市 價 回 升 至 票 面 或 票 面 值 以 上 。
783 做 價 轉 帳
  股 市 作 手 為 了 達 到 抬 高 行 情 或 壓 低 行 情 之 目 的 , 利 用 二 個 以 上 帳 戶 相 互 轉 帳 , 造 成 人 為 操 作 價 格 。
784 認 股 權 證 (warrants)
  是 由 股 票 上 市 公 司 發 行 之 證 明 文 件 , 允 許 認 股 權 護 持 有 人 在 有 效 期 間 (指 定 期 間 ) 內 , 依 指 定 價 格 (換 股 價 )認 購 該 上 市 公 司 發 行 指 定 數 量 (換 股 比 率 )之 新 股 。
785 轉 換 公 司 債
  轉 換 公 司 債 即 是 公 司 債 發 行 一 段 時 期 以 後 , 得 要 求 轉 換 為 該 公 司 的 普 通 股 或 特 別 股 , 甚 至 其 他 公 司 的 股 票 。
786 為 什 麼 要 投 資 共 同 基 金 ?
  投 資 共 同 基 金 最 大 好 處 在 分 散 風 險 。
787 開 放 型 基 金 、 封 閉 型 基 金
  開 放 型 和 封 閉 型 的 主 要 差 異 就 是 投 資 人 的 資 金 是 否 能 夠 自 由 進 出 基 金 發 行 公 司 : 可 以 自 由 進 出 的 , 就 是 開 放 型 , 可 以 無 限 制 發 行 新 股 , 基 金 額 度 不 限 。

封 閉 型 基 金 : 基 金 額 度 固 定 , 不 得 增 加 。 在 交 易 所 掛 牌 買 賣 , 不 得 要 求 發 行 公 司 買 回 , 投 資 人 要 取 得 資 金 必 需 賣 給 願 意 接 手 的 人